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2024年，國(guó)內(nèi)潤(rùn)滑油產(chǎn)能總體充足，基礎(chǔ)油產(chǎn)量繼續(xù)增長(zhǎng)，但增速有所放緩，凈進(jìn)口量持續(xù)下滑。在以舊換新、設(shè)備更新等政策及新能源車持續(xù)替代的影響下，工業(yè)用潤(rùn)滑油需求有所回升，交通用潤(rùn)滑油需求下降，全國(guó)潤(rùn)滑油總產(chǎn)銷量均減少。

2025年，國(guó)內(nèi)基礎(chǔ)油產(chǎn)能維持平穩(wěn)，國(guó)產(chǎn)基礎(chǔ)油份額繼續(xù)增加，潤(rùn)滑油行業(yè)各主要原料及產(chǎn)品凈進(jìn)口量持續(xù)下降。預(yù)計(jì)全年國(guó)內(nèi)潤(rùn)滑油需求總體維持上一年的趨勢(shì)，特色及高端基礎(chǔ)油將迎來進(jìn)一步發(fā)展。

本版文字、圖表由 中國(guó)石化經(jīng)濟(jì)技術(shù)研究院市場(chǎng)營(yíng)銷研究所 提供

圖片由 潤(rùn)滑油公司 提供

AI小課堂

?什么是潤(rùn)滑油？

潤(rùn)滑油是用在各種類型汽車、機(jī)械設(shè)備上以減少摩擦，保護(hù)機(jī)械及加工件的液體或半固體潤(rùn)滑劑，主要起潤(rùn)滑、輔助冷卻、防銹、清潔、密封和緩沖等作用。

?潤(rùn)滑油主要由什么組成？

潤(rùn)滑油通常由基礎(chǔ)油和添加劑兩部分組成?；A(chǔ)油是潤(rùn)滑油的主要成分，決定了潤(rùn)滑油的基本性質(zhì)，而添加劑則可彌補(bǔ)和改善基礎(chǔ)油性能方面的不足，賦予某些新的性能。

?潤(rùn)滑油基礎(chǔ)油分幾種？

礦物基礎(chǔ)油：從石油中提煉出來，來源廣泛且成本較低。通過原油蒸餾、脫蠟、精制等一系列工藝，得到不同黏度等級(jí)的基礎(chǔ)油，能滿足一般的潤(rùn)滑需求，常見的發(fā)動(dòng)機(jī)油、齒輪油中都有礦物基礎(chǔ)油的身影。

合成基礎(chǔ)油：通過化學(xué)合成方法制備，常見的有聚α-烯烴（PAO）、酯類油、硅油等。合成基礎(chǔ)油性能更優(yōu)，具有更好的高低溫性能、抗氧化性、抗磨損性等。在一些對(duì)潤(rùn)滑要求極高的領(lǐng)域，如航空航天、高性能汽車發(fā)動(dòng)機(jī)等，合成基礎(chǔ)油廣泛使用。

生物基礎(chǔ)油：主要來源于植物油，如菜籽油、蓖麻油等。生物基礎(chǔ)油具有良好的生物降解性，對(duì)環(huán)境友好，常用于一些環(huán)保要求較高的場(chǎng)合，如園林機(jī)械、農(nóng)用設(shè)備的潤(rùn)滑。

?潤(rùn)滑油添加劑分幾種？

抗氧化劑：能延緩潤(rùn)滑油的氧化變質(zhì)，延長(zhǎng)其使用壽命。潤(rùn)滑油在使用過程中，會(huì)與氧氣接觸并在高溫等條件下發(fā)生氧化反應(yīng)，導(dǎo)致油品性能下降，抗氧化劑可以有效抑制這種氧化。

抗磨劑：可在金屬表面形成一層保護(hù)膜，減少金屬之間的直接接觸和磨損，提高潤(rùn)滑油的抗磨損能力，保障機(jī)械設(shè)備正常運(yùn)行。

清凈分散劑：作用是將發(fā)動(dòng)機(jī)等設(shè)備在運(yùn)行過程中產(chǎn)生的積炭、油泥等雜質(zhì)分散、懸浮在油中，防止它們沉積在金屬表面，保持設(shè)備內(nèi)部清潔。

黏度指數(shù)改進(jìn)劑：能改善潤(rùn)滑油的黏溫性能，使?jié)櫥驮诓煌瑴囟认露寄鼙３趾线m的黏度，確保在高溫時(shí)仍有足夠的油膜強(qiáng)度，低溫時(shí)流動(dòng)性良好。

2024：國(guó)內(nèi)潤(rùn)滑油產(chǎn)銷量均有所下降

基礎(chǔ)油產(chǎn)能總體充足，進(jìn)口量持續(xù)減少

我國(guó)基礎(chǔ)油產(chǎn)能的高速擴(kuò)張期已經(jīng)結(jié)束，目前國(guó)內(nèi)產(chǎn)能總量相對(duì)充足。據(jù)統(tǒng)計(jì)，2015~2021年，我國(guó)基礎(chǔ)油產(chǎn)能6年間增加675萬噸/年，至1295萬噸/年，年均增速高達(dá)13.1%，其中Ⅱ類基礎(chǔ)油產(chǎn)能增加581萬噸/年、Ⅰ類基礎(chǔ)油產(chǎn)能縮減101萬噸/年。目前Ⅰ、Ⅱ類基礎(chǔ)油產(chǎn)能已相對(duì)飽和。

2024年，我國(guó)基礎(chǔ)油產(chǎn)能1380萬噸/年。隨著潤(rùn)滑油品質(zhì)不斷升級(jí)，車用領(lǐng)域用戶對(duì)潤(rùn)滑油提出了更高要求。據(jù)標(biāo)普預(yù)測(cè)，2024年全球汽油機(jī)油、柴油機(jī)油中全/半合成機(jī)油比例分別為49.6%、14.9%，較2015年分別提升14.8、6.4個(gè)百分點(diǎn)，導(dǎo)致Ⅲ類及以上基礎(chǔ)油需求不斷提升。受此影響，國(guó)內(nèi)Ⅲ類及以上基礎(chǔ)油裝置相繼投產(chǎn)，2024年山東石大昌盛30萬噸/年Ⅱ類基礎(chǔ)油裝置升級(jí)改造項(xiàng)目落地，成功出產(chǎn)Ⅲ類基礎(chǔ)油，帶動(dòng)國(guó)內(nèi)Ⅲ類及以上基礎(chǔ)油產(chǎn)能增至141萬噸/年，比上年增長(zhǎng)27%。

隨著國(guó)內(nèi)新增產(chǎn)能開工率不斷提升，基礎(chǔ)油進(jìn)口需求持續(xù)減少。2024年全國(guó)基礎(chǔ)油凈進(jìn)口量為137萬噸，比上年減少13.8%，實(shí)現(xiàn)基礎(chǔ)油凈進(jìn)口量連續(xù)8年下降。其中，Ⅰ、Ⅱ類基礎(chǔ)油進(jìn)口量87萬噸，比上年減少18.7%；Ⅲ類及以上基礎(chǔ)油進(jìn)口量66萬噸，比上年減少4.3%，為近10年來首次實(shí)現(xiàn)負(fù)增長(zhǎng)。

基礎(chǔ)油利潤(rùn)水平縮窄導(dǎo)致產(chǎn)量增長(zhǎng)有限

隨著新增產(chǎn)能不斷投產(chǎn)，近年來我國(guó)基礎(chǔ)油產(chǎn)量保持增長(zhǎng)，2015~2023年基礎(chǔ)油產(chǎn)量年均增速達(dá)5.6%。其中，在基礎(chǔ)油品質(zhì)升級(jí)、產(chǎn)能更新?lián)Q代的影響下，Ⅰ類基礎(chǔ)油產(chǎn)量顯著下降，Ⅱ類、Ⅲ類及以上、環(huán)烷基基礎(chǔ)油產(chǎn)量均有所增長(zhǎng)。

2024年，我國(guó)基礎(chǔ)油裝置開工率提升，但受到產(chǎn)能充足、需求下行影響，基礎(chǔ)油價(jià)格有所下降，利潤(rùn)水平縮窄導(dǎo)致產(chǎn)量增長(zhǎng)有限。2024年，華東地區(qū)150N基礎(chǔ)油平均價(jià)格8408元/噸，比上年下降5.4%。2024年國(guó)內(nèi)基礎(chǔ)油產(chǎn)量467萬噸，比上年增長(zhǎng)4%。其中，Ⅰ類基礎(chǔ)油產(chǎn)量比上年減少10.1%，Ⅱ類基礎(chǔ)油產(chǎn)量比上年增加10.8%，Ⅲ類及以上基礎(chǔ)油產(chǎn)量在新裝置投產(chǎn)帶動(dòng)下比上年增加 11.1%，環(huán)烷基基礎(chǔ)油產(chǎn)量比上年減少3.7%。

由于基礎(chǔ)油、添加劑等各原料成本上漲，2024年各品牌潤(rùn)滑油公司發(fā)布調(diào)價(jià)函上調(diào)成品潤(rùn)滑油價(jià)格，大品牌潤(rùn)滑油線下多次進(jìn)行降價(jià)促銷占有市場(chǎng)份額，地方性小品牌通過線上帶貨形式以低價(jià)換銷量，潤(rùn)滑油調(diào)配行業(yè)利潤(rùn)萎縮，地方性潤(rùn)滑油調(diào)和與代加工企業(yè)減少調(diào)和量以規(guī)避資金損失，全年國(guó)內(nèi)潤(rùn)滑油產(chǎn)量634萬噸，比上年減少0.3%。此外，受新能源車高速發(fā)展的影響，2024年國(guó)內(nèi)潤(rùn)滑油總體需求量639萬噸，比上年減少0.9%。

交通用潤(rùn)滑油總需求量開啟下行周期

2024年，我國(guó)交通用潤(rùn)滑油總消費(fèi)量341萬噸，比上年減少2.4%，主要源于汽油機(jī)油、柴油機(jī)油需求量的減少，其他交通用潤(rùn)滑油需求總體變化不大。目前，汽油機(jī)油、柴油機(jī)油消費(fèi)量占交通用潤(rùn)滑油總消費(fèi)量比例分別為36%、39%，上述領(lǐng)域消費(fèi)量的下行將對(duì)交通用潤(rùn)滑油總體造成持續(xù)性影響，開啟總需求量下行周期。

2024年3月，商務(wù)部等14部門印發(fā)《推動(dòng)消費(fèi)品以舊換新行動(dòng)方案》，其中指出要在全國(guó)范圍內(nèi)開展汽車以舊換新。后續(xù)發(fā)布的《汽車以舊換新補(bǔ)貼實(shí)施細(xì)則》中進(jìn)一步提出對(duì)符合要求報(bào)廢舊車并購(gòu)買新車的給予補(bǔ)貼，購(gòu)買新能源乘用車補(bǔ)貼1萬元（后續(xù)提升為2萬元），較換購(gòu)燃油車補(bǔ)貼高出3000元（后續(xù)補(bǔ)貼差額調(diào)整為5000元）。2009年，我國(guó)乘用車銷量達(dá)1031萬輛，比上年增長(zhǎng) 53%，為歷史最高年度增幅。按照15年使用周期，2024年國(guó)內(nèi)車輛報(bào)廢量巨大。在有關(guān)政策的引導(dǎo)下，居民乘用車換購(gòu)需求更多轉(zhuǎn)向新能源車，加之網(wǎng)約車深度電動(dòng)化進(jìn)一步提升新能源汽車市場(chǎng)優(yōu)勢(shì)，2024年我國(guó)汽油車保有量近2.7億輛，比上年增長(zhǎng)0.3%，保有量水平接近達(dá)峰。受此影響，盡管混動(dòng)汽車保有量保持增長(zhǎng)，在一定程度上減少了汽油車保有量達(dá)峰對(duì)車用潤(rùn)滑油的影響，但2024年國(guó)內(nèi)汽油機(jī)油需求仍呈下行趨勢(shì)。

此外，2024年天然氣價(jià)格有所下降，LNG（液化天然氣）重型卡車替代燃油車數(shù)量進(jìn)一步增加，甲醇重卡、換電重卡等的推廣使用面也逐步擴(kuò)大，在經(jīng)濟(jì)活動(dòng)放緩（主要是建筑和住房建設(shè)放緩）的背景下，盡管國(guó)內(nèi)出臺(tái)了一系列刺激經(jīng)濟(jì)的有關(guān)政策，但柴油消費(fèi)量及柴油車保有量仍呈下降之勢(shì)。2024年，我國(guó)柴油車保有量2128萬輛，比上年減少3.1%；全國(guó)柴油機(jī)油消費(fèi)量預(yù)計(jì)為134萬噸，比上年減少3%。

設(shè)備更新政策助力，工業(yè)用潤(rùn)滑油消費(fèi)量回升

2024年，國(guó)內(nèi)工業(yè)用潤(rùn)滑油消費(fèi)量257萬噸，比上年增加1.3%。全年工業(yè)活動(dòng)較2023年有微幅復(fù)蘇，疊加設(shè)備更新政策影響，各主要領(lǐng)域工業(yè)用潤(rùn)滑油需求有所上升。目前，液壓油仍是工業(yè)用潤(rùn)滑油消費(fèi)的最主要領(lǐng)域，占年度需求總量的49%；變壓器油、工業(yè)齒輪油次之，需求量占比分別為19%、14%。

從下游行業(yè)來看，工程機(jī)械行業(yè)用潤(rùn)滑油比例最大，占比達(dá)40%左右。2022~2023年，受基建和房地產(chǎn)投資不及預(yù)期影響，工程機(jī)械需求減弱，主機(jī)廠設(shè)備開機(jī)小時(shí)數(shù)較低，國(guó)內(nèi)工程機(jī)械總產(chǎn)量亦有所降低。2024年，國(guó)務(wù)院印發(fā)《推動(dòng)大規(guī)模設(shè)備更新和消費(fèi)品以舊換新行動(dòng)方案》，推進(jìn)重點(diǎn)行業(yè)設(shè)備更新改造，特別是聚焦鋼鐵、有色、石化、化工、建材、電力、機(jī)械、航空、船舶、輕紡、電子等重點(diǎn)行業(yè)，大力推動(dòng)生產(chǎn)設(shè)備、用能設(shè)備、發(fā)輸配電設(shè)備等更新和技術(shù)改造。在宏觀調(diào)控與設(shè)備更新政策的影響下，與基礎(chǔ)設(shè)施建設(shè)密切相關(guān)的挖掘機(jī)、裝載機(jī)等工程機(jī)械呈現(xiàn)觸底回升態(tài)勢(shì)。據(jù)中國(guó)工程機(jī)械工業(yè)協(xié)會(huì)數(shù)據(jù)預(yù)測(cè)，2024年12種主要工程機(jī)械產(chǎn)品產(chǎn)量或達(dá)193.8萬臺(tái)，比上年增加9.2%；預(yù)計(jì)全年工程機(jī)械行業(yè)用潤(rùn)滑油將增加3萬噸至107萬噸，是除2021年外的最高水平。

2025：國(guó)內(nèi)潤(rùn)滑油需求總體維持上年趨勢(shì)

國(guó)內(nèi)基礎(chǔ)油國(guó)產(chǎn)份額有望繼續(xù)提升

2025年我國(guó)潤(rùn)滑油基礎(chǔ)油產(chǎn)能或?qū)⒕S持1380萬噸/年不變，中海泰州80萬噸/年特種油擴(kuò)建項(xiàng)目有望于2025或2026年投產(chǎn)?？傮w來看，目前國(guó)內(nèi)Ⅰ類基礎(chǔ)油、環(huán)烷基基礎(chǔ)油產(chǎn)能相對(duì)飽和，Ⅱ類基礎(chǔ)油產(chǎn)能過剩較多，Ⅲ類及以上基礎(chǔ)油數(shù)量及質(zhì)量仍有所不足，導(dǎo)致Ⅲ類及以上基礎(chǔ)油進(jìn)口量居高不下。

隨著國(guó)內(nèi)潤(rùn)滑油基礎(chǔ)油受到越來越多下游廠商的認(rèn)可，2025年國(guó)內(nèi)基礎(chǔ)油國(guó)產(chǎn)份額有望繼續(xù)提升，預(yù)計(jì)全年基礎(chǔ)油產(chǎn)量483萬噸，比上年增加3.4%。

潤(rùn)滑油行業(yè)對(duì)外依存度下降利好國(guó)內(nèi)基礎(chǔ)油增產(chǎn)

在國(guó)產(chǎn)基礎(chǔ)油持續(xù)增多的影響下，2025年基礎(chǔ)油對(duì)外依存度將進(jìn)一步減少2個(gè)百分點(diǎn)至19.4%，預(yù)計(jì)全年潤(rùn)滑油基礎(chǔ)油凈進(jìn)口量123萬噸，比上年減少10.2%。2024年，國(guó)務(wù)院關(guān)稅稅則委員會(huì)發(fā)布關(guān)于中止《海峽兩岸經(jīng)濟(jì)合作框架協(xié)議》部分產(chǎn)品(第二批)關(guān)稅減讓的公告，對(duì)原產(chǎn)于我國(guó)臺(tái)灣地區(qū)的潤(rùn)滑油基礎(chǔ)油等134個(gè)稅目進(jìn)口產(chǎn)品，中止適用《海峽兩岸經(jīng)濟(jì)合作框架協(xié)議》協(xié)定稅率，并按現(xiàn)行有關(guān)規(guī)定執(zhí)行。據(jù)統(tǒng)計(jì)，我國(guó)大陸地區(qū)近年進(jìn)口的我國(guó)臺(tái)灣地區(qū)臺(tái)塑Ⅱ類基礎(chǔ)油數(shù)量在16萬~20萬噸，隨著關(guān)稅增加，2025年Ⅱ類基礎(chǔ)油進(jìn)口量將呈現(xiàn)進(jìn)一步下降趨勢(shì)，利好國(guó)內(nèi)基礎(chǔ)油增產(chǎn)。

同時(shí)，隨著國(guó)產(chǎn)化進(jìn)程不斷加速，國(guó)內(nèi)潤(rùn)滑油行業(yè)相關(guān)原料及產(chǎn)品的凈進(jìn)口量均呈下行態(tài)勢(shì)，預(yù)計(jì)2025年我國(guó)將成為潤(rùn)滑脂、添加劑凈出口國(guó)，潤(rùn)滑油凈進(jìn)口量進(jìn)一步縮窄至萬噸級(jí)水平。目前，國(guó)內(nèi)中低端基礎(chǔ)油產(chǎn)能結(jié)構(gòu)性過剩，企業(yè)競(jìng)爭(zhēng)壓力相對(duì)較大，未來或?qū)⑦M(jìn)一步開拓基礎(chǔ)油、潤(rùn)滑油出口市場(chǎng)。據(jù)標(biāo)普數(shù)據(jù)，目前國(guó)外最大的幾家基礎(chǔ)油生產(chǎn)商跨大洲銷售量均達(dá)兩成以上，未來國(guó)內(nèi)基礎(chǔ)油“出?！笨臻g廣闊。

特色及高端基礎(chǔ)油將成為行業(yè)發(fā)展的重中之重

2025年，預(yù)計(jì)我國(guó)潤(rùn)滑油需求總體維持上一年的趨勢(shì)，全年消費(fèi)量633萬噸，比上年減少0.9%。其中，2024年四季度，財(cái)政部推出支持地方化解隱性債務(wù)、支持國(guó)有大型商業(yè)銀行補(bǔ)充核心一級(jí)資本、支持推動(dòng)房地產(chǎn)市場(chǎng)止跌回穩(wěn)、加大對(duì)重點(diǎn)群體的支持保障力度等一攬子增量政策，加大逆周期調(diào)節(jié)力度，多部門后續(xù)配合出臺(tái)有關(guān)經(jīng)濟(jì)刺激政策，主要成效預(yù)計(jì)將于2025年顯現(xiàn)，帶動(dòng)工業(yè)活動(dòng)加速恢復(fù)，工業(yè)用潤(rùn)滑油消費(fèi)量小幅增長(zhǎng)。

交通用潤(rùn)滑油方面，2024年9月，國(guó)家機(jī)關(guān)事務(wù)管理局、中共中央直屬機(jī)關(guān)事務(wù)管理局發(fā)布通知，要求中央和國(guó)家機(jī)關(guān)各部門、各單位機(jī)關(guān)及其所屬垂直管理機(jī)構(gòu)、派出機(jī)構(gòu)等各級(jí)行政單位和各類事業(yè)單位配備更新各類定向化保障公務(wù)用車時(shí)，應(yīng)當(dāng)帶頭使用國(guó)產(chǎn)新能源汽車。隨著中央和國(guó)家機(jī)關(guān)配備新能源車力度加強(qiáng)，將帶動(dòng)社會(huì)新能源車銷量進(jìn)一步增長(zhǎng)，傳統(tǒng)汽油車銷量持續(xù)下行，疊加LNG重卡持續(xù)替代柴油車，2025年交通用潤(rùn)滑油消費(fèi)量將延續(xù)下行。

盡管我國(guó)潤(rùn)滑油消費(fèi)量進(jìn)入下行區(qū)間，但隨著行業(yè)用油要求不斷提升，未來特色及高端基礎(chǔ)油的開發(fā)、生產(chǎn)和使用將成為行業(yè)發(fā)展的重中之重。從潤(rùn)滑油的發(fā)展對(duì)基礎(chǔ)油的需求看，新能源車的大力推廣、排放與節(jié)能要求的不斷提高，使車用潤(rùn)滑油正面臨質(zhì)量升級(jí)與低黏度化的壓力，低黏度化更多要求使用Ⅲ4/Ⅲ+4基礎(chǔ)油；工業(yè)機(jī)械和機(jī)器呈現(xiàn)精細(xì)化和電動(dòng)化趨勢(shì)，高品質(zhì)齒輪油、船用油、潤(rùn)滑脂等仍然需要使用Ⅰ類重質(zhì)基礎(chǔ)油，如750SN、900SN等高黏度BS基礎(chǔ)油等對(duì)BS基礎(chǔ)油的需求迫切。